KURS.DISKONTO, funktionen

I denne artikel beskrives formelsyntaksen for og brugen af funktionen KURS.DISKONTO i Microsoft Excel.

Beskrivelse

Returnerer kursen pr. kr 100 nominel værdi for et diskonteret værdipapir.

Syntaks

KURS.DISKONTO(afregningsdato;udløbsdato;diskonto;indløsningskurs;[datotype])

Vigtigt: Datoer skal angives ved hjælp af funktionen DATO eller som resultater af andre formler eller funktioner. Brug f.eks. DATO(2008;5;23) for den 23. maj 2008. Der kan opstå problemer, hvis datoer angives som tekst.

Syntaksen for funktionen KURS.DISKONTO har følgende argumenter:

  • Afregningsdato    Påkrævet. Værdipapirets afregningsdato. Værdipapirets afregningsdato er den dato efter udstedelsesdatoen, hvor værdipapiret overdrages til køber.

  • Udløbsdato    Påkrævet. Værdipapirets udløbsdato. Udløbsdatoen er den dato, hvor værdipapiret udløber.

  • Diskonto    Påkrævet. Værdipapirets diskontosats.

  • Indløsningskurs    Påkrævet. Værdipapirets indløsningskurs pr. kr. 100 nominel værdi.

  • Datotype    Valgfrit. Datotypen, der skal anvendes.

Datotype

Antal dage

0 eller udeladt

US (NASD) 30/360

1

Faktisk/faktisk

2

Faktisk/360

3

Faktisk/365

4

Europæisk 30/360

Bemærkninger

  • Datoer gemmes som sekventielle serienumre, så de kan bruges i beregninger. Som standard har 1. januar 1900 serienummer 1, mens 1. januar 2008 har serienummer 39448, fordi datoen falder 39.448 dage efter den 1. januar 1900.

  • Afregningsdatoen er den dato, hvor køber erhverver en kupon, f.eks. en obligation. Udløbsdatoen er den dato, hvor obligationen udløber. Antag f.eks., at en 30 års obligation udstedes den 1. januar 2008 og erhverves af køber 6 måneder senere. Udstedelsesdatoen ville være den 1. januar 2008, afregningsdatoen den 1. juli 2008 og udløbsdatoen 1. januar 2038, 30 år efter udstedelsesdatoen 1. januar 2008.

  • Afregningsdato, udløbsdato og datotype afkortes til heltal.

  • Hvis afregningsdato eller udløbsdato ikke er en gyldig seriel dato, returnerer KURS.DISKONTO fejlværdien #VÆRDI!.

  • Hvis diskonto ≤ 0, eller hvis indløsningskurs ≤ 0, returnerer KURS.DISKONTO fejlværdien #NUM!.

  • Hvis datotype < 0, eller hvis datotype > 4, returnerer KURS.DISKONTO fejlværdien #NUM!.

  • Hvis afregningsdato ≥ udløbsdato, returnerer KURS.DISKONTO fejlværdien #NUM!.

  • KURS.DISKONTO beregnes således:

    Ligning

    hvor:

    • DÅ = antallet af dage i året, alt efter hvilket basisår der anvendes.

    • DTU = antallet af dage fra afregningsdato til udløbsdato.

Eksempel

Kopiér eksempeldataene i følgende tabel, og sæt dem ind i celle A1 i et nyt Excel-regneark. For at få formlerne til at vise resultater skal du markere dem, trykke på F2 og derefter trykke på Enter. Hvis der er brug for det, kan du justere bredden på kolonnerne, så du kan se alle dataene.

Data

Beskrivelse af argument

16-02-2008

Afregningsdato

01-03-2008

Udløbsdato

5,25 %

Diskontosats i %

DKK 100

Indløsningskurs

2

Aktuel/360 datotype

Formel

Beskrivelse

R esultat

=KURS.DISKONTO(A2;A3;A4;A5;A6)

Obligationskursen for obligationen med de betingelser, der er angivet i cellerne A2:A6.

DKK 99,80

Del Facebook Facebook Twitter Twitter Mail Mail

Var disse oplysninger nyttige?

Fantastisk! Har du mere feedback?

Hvordan kan vi forbedre det?

Tak for din feedback!

×