ODDFYIELD (funkce)

Tento článek popisuje syntaxi vzorce a použití funkce ODDFYIELD v Microsoft Excelu.

Popis

Vrátí výnos cenného papíru, který má odlišné (kratší nebo delší) první úrokové období.

Syntaxe

ODDFYIELD(vypořádání, splatnost, emise, první_úrok, sazba, cena, zaruč_cena, počet_plateb, [základna])

Důležité : Kalendářní data by měla být zadána pomocí funkce DATUM nebo jako výsledky jiných vzorců či funkcí. Například datum 23. květen 2008 zadáte pomocí vzorce DATUM(2008;5;23). Zadáte-li kalendářní data jako text, může dojít k problémům.

Syntaxe funkce ODDFYIELD má následující argumenty:

  • Vypořádání:    Povinný argument. Datum vypořádání cenného papíru. Datum vypořádání označuje datum následující po datu emise, kdy je cenný papír prodán klientovi.

  • Splatnost:    Povinný argument. Jedná se o datum splatnosti cenného papíru. Datum splatnosti označuje datum ukončení platnosti cenného papíru.

  • Emise:    Povinný argument. Datum emise cenného papíru.

  • První úrok:    Povinný argument. Jedná se o první výplatní termín úroku.

  • Sazba:    Povinný argument. Jedná se o roční úrokovou sazbu cenného papíru.

  • Cena:    Povinný argument. Jedná se o cenu cenného papíru.

  • Zaruč_cena:    Povinný argument. Zaručená cena při splatnosti cenného papíru o nominální hodnotě 100 Kč.

  • Počet_plateb:    Povinný argument. Počet kupónových plateb ročně. Pro roční platby je počet_plateb = 1, pro pololetní je počet_plateb = 2 a pro čtvrtletní je počet_plateb = 4.

  • Základna:    Nepovinný argument. Typ úročení.

Základna

Typ úročení

0 nebo neuvedeno

US (NASD) 30/360

1

Skutečný/skutečný

2

Skutečný/360

3

Skutečný/365

4

Evropské 30/360

Poznámky

  • Kalendářní data jsou v aplikaci Microsoft Excel ukládána jako pořadová čísla, takže je lze použít při výpočtech. 1. leden roku 1900 má ve výchozím nastavení pořadové číslo 1 a 1. leden roku 2008 má pořadové číslo 39448, protože představuje 39 448. den po prvním lednu roku 1900.

  • Datum vypořádání je datum, kdy klient zakoupí cenný papír, například obligaci. Datum splatnosti je datum ukončení platnosti cenného papíru. Pokud je obligace na 30 let vydána například 1. ledna 2008 a klient ji zakoupí o šest měsíců později, bude datum emise 1. leden 2008, datum vypořádání 1. červenec 2008 a datum splatnosti 1. leden 2038, tedy 30 let po datu emise (1.1.08).

  • Argumenty vypořádání, splatnost, emise, první_úrok a základna jsou zkráceny na celá čísla.

  • Jestliže vypořádání, splatnost, emise nebo první_úrok nejsou platná kalendářní data, vrátí funkce ODDFYIELD chybovou hodnotu #HODNOTA!.

  • Je-li sazba < 0 nebo cena ≤ 0, vrátí funkce ODDFYIELD chybovou hodnotu #ČÍSLO!.

  • Pokud je základna < 0 nebo > 4, vrátí funkce ODDFYIELD chybovou hodnotu #ČÍSLO!.

  • Pro zadaná data musí být splněny následující nerovnosti, jinak vrátí funkce ODDFYIELD chybovou hodnotu #ČÍSLO!:

    splatnost > první_úrok > vypořádání > emise

  • Aplikace Excel počítá funkci ODDFYIELD pomocí interaktivní metody. Tato funkce používá Newtonovu metodu založenou na vzorci používaném funkcí ODDFPRICE. Výnos se mění v průběhu 100 interakcí, dokud se předpokládaná cena s daným výnosem neblíží ceně. Další informace o vzorci používaném funkcí ODDFYIELD získáte v nápovědě k funkci ODDFPRICE.

Příklad

Zkopírujte vzorová data v následující tabulce a vložte je do buňky A1 nového excelového sešitu. Aby vzorce zobrazily výsledky, vyberte je, stiskněte F2 a potom stiskněte Enter. Pokud potřebujete, můžete přizpůsobit šířky sloupců a zobrazit si všechna data.

Data

Popis argumentu

11. listopadu 2008

Datum vypořádání

1. března 2021

Datum splatnosti

15. října 2008

Datum emise

1. března 2009

První výplatní termín úroku

5,75%

Úrok v procentech

84,50

Cena

100

Zaručená cena

2

Pololetní platby

0

Základna 30/360

Vzorec

Popis

V ýsledek

=ODDFYIELD(A2;A3;A4;A5;A6;A7;A8;A9;A10)

Výnos cenného papíru, který má odlišné (kratší nebo delší) první úrokové období, kdy jako argumenty funkce jsou použité podmínky uvedené v buňkách A2:A10. Výsledek je (0,0772 nebo 7,72 %).

7,72%

Sdílení Facebook Facebook Twitter Twitter E-mail E-mail

Byly tyto informace užitečné?

Výborně! Je ještě něco dalšího, co byste nám chtěli dát vědět?

Jak bychom ho mohli vylepšit?

Děkujeme vám za zpětnou vazbu.

×